רגע לפני יום הולדתה העשירי, אבא של איילה נקרא למילואים ומפקיד בידיה סוד: אם יפנו לדמות מסתורית בשם 'אדון חלום', הם יוכלו להיפגש בחלומות. איילה מנסה את הטריק, אבל מגלה שלחלומות יש נטייה להסתבך. היא יוצאת למסע מופלא במטרה להחזיר את אביה הביתה, ובדרך פוגשת שלל דמויות מתוך שירי הילדים של לאה גולדברג: "שומר הלילה יונתן", "שֹר הילדים" ואפילו פיל שנולד בבית חרושת לפילים. ברגע שהכל נראה אבוד איילה מגלה שהיא אמיצה יותר ממה שדמיינה, וששווה להתעקש על חלומות.
המחזמר כולל ביצועים לשירים מוכרים ואהובים כמו "מה עושות האיילות" ו"כובע קסמים", וכן לחנים מקוריים בהשמעת בכורה.
